The valuation of corporate bond and Credit Default Swap in dynamic credit risk models

The aim of the thesis is the valuation of corporate bond and Credit Default Swap in dynamic credit risk models. It explains basic concepts and shows how valuation should be made.

Celem niniejszej pracy jest wycena obligacji korporacyjnej oraz kontraktu Credit Default Swap w modelu dynamicznej intensywności. W tekście zostały wyjaśnione podstawowe pojęcia stosowane do wyceny tych instrumentów, jak również pokazano jak wycena ta powinna przebiegać.