The role of Compliance in outsourcing of banking activities to third party providers

Korzystanie z usług podmiotów zewnętrznych nie zwalnia instytucji bankowej od odpowiedzialności za nadzór, czy powierzone czynności w zakresie działalności bankowej wykonywane są zgodnie z obowiązującym przepisami w sposób bezpieczny oraz należycie staranny. W związku z tym, każdy podmiot bankowy winien implementować i przestrzegać funkcji kontroli wewnętrznej poprzez stosowanie odpowiednich polityk. Jedną z nich powinna być polityka Compliance. Chociaż jest to stosunkowo nowe zagadnienie w zarządzaniu przedsiębiorstwem, uważany jest on za kluczowy mechanizm w sektorze finansowym, bowiem pozwala zmitygować potencjalne ryzyka braku zgodności, sankcji prawnych lub regulacyjnych lub jakichkolwiek innych ryzyk w banku wynikających z braku spójności z przepisami rynkowymi i ustawodawczymi. Zważając na powyższe, celem niniejszej publikacji jest przybliżenie czytelnikowi instytucji Compliance w kontekście powierzenia przez bank wykonywania czynności związanych z działalnością bankową podmiotom zewnętrznym.

Outsourcing activities and services to third party providers does not relieve the bank institution of its regulatory liability to monitor whether the entrusted activities are carried out in accordance with the applicable regulations in a safe and consistent manner. Thus, any bank institution is required to develop and implement a strong and comprehensive internal control functions with appropriate and effective policies. The compliance function and policy are being considered as one of them. Although it is a relatively new area of activity in the managing of companies, it is being thought a critical mechanism in the financial sector which allows to mitigate potential compliance risks or the risk of legal or regulatory sanctions or any other risks of breaches and loopholes within bank in terms of consistency with the market and legislative regulations. Taking into consideration aforementioned, this paper provides insights into the role of compliance function in the light of outsourcing the banking activities to external providers.